Против кого сегодня играет Джордж Сорос

Джордж Сорос - живое противоречие

Спекулянт и филантроп, освободитель Восточной Европы и поклонник Китая? В беседе с WirtschaftsWoche он добавляет: «В настоящее время китайское правительство работает лучше других правительств». Но ведь Китай - это диктатура? «Правильно. Свободные рынки должны быть все же лучше, чем диктатура! Поэтому мы что-то делаем неправильно».

Сорос объясняет мировой и европейский долговой кризис: «В Европе он связан не с кризисом валют или государственных бюджетов, а с банковским кризисом». Банки сидят на займах государств, в которых образовался пузырь недвижимости. Теперь эти займы обесценились, банки не торопятся выдавать кредиты и тормозят экономику. Программы экономии положили начало нисходящей спирали, которая может привести к дефляции и стагнации. Поэтому Германия должна что-то делать: «Выдавать больше денег и заботиться об экономическом росте».

Это примерно то же самое, что президент США Барак Обама предложил Германии на саммите G20 в Торонто в конце июня. Не без задней мысли поддержать таким образом американскую экономику.

Выдавать деньги - лучше, чем экономить. Поэтому публика охотно слушает такие предложения. Наряду с этим ускорение роста за счет государственных денег не навредит и хедж-фонду Сороса, в котором находятся зависящие от состояния экономики потребительские акции США и ценные бумаги из области энергетики. Популярным спекулянта делают также нападки на отдельных людей: причиной кризиса является рыночный фундаментализм, виноваты в котором Рональд Рейган и Маргарет Тэтчер. А нерегулируемые финансовые рынки самостоятельно прийти к равновесию не могут.

Он громко выступает против войны в Ираке – и покупает акции, которые растут благодаря войне

И все же Сорос-сторонник госрегулирования - только часть этой сложной личности. Ее ядром является Сорос-бизнесмен, Сорос-спекулянт. Уроженец Венгрии сделал себе имя благодаря своему Quantum Fund. С момента основания в 1969 году хедж-фонд рос в среднем на 30% в год. Даже в 2008-м, наихудшем году финансового кризиса, Quantum добавил около 10%. В 2009 году прибыль в 8% не была ошеломляющей - во всем мире акции добавили 23,5%. Тем не менее Сорос положил в карман вторую по величине заработную плату среди всех менеджеров хедж-фондов. Согласно отраслевому журналу Absolute Return + Alpha, который ежегодно оценивает доход и прибыль менеджеров, Сорос получил $3,3 млрд.
В 2010-м он вышел в плюс только с 2%. Однако для вкладчиков Quantum отдельные годы значат немного. Тот, кто в 1969-м - году основания Quantum – инвестировал $1000, через 30 лет стал владельцем приблизительно $4 млн. Этот пример хромает только в одном пункте: $1000 - это не та сумма, с которой получают доступ к Quantum.
В историю Сорос вошел 16 сентября 1992 года, в «черную среду», когда он с другими фондами обвалил курс фунта стерлингов и заработал $1 млрд. и скандальную известность «человека, который взорвал Банк Англии».

Сорос, алчный спекулянт

Соратники приписывают ему особое чутье на приближающиеся переломные ситуации и революции. Сам же он говорит об инстинктивном чувстве, которое охватывает его, «как охотничий азарт собаку, если она чует возможную добычу». Его бывший фондовый менеджер Стенли Друкенмиллер отметил, что Сорос как никто другой может читать между строками балансов. Джеймс Чанос, еще одна легенда хедж-фондов, хвалит способность Сороса «быстро переключаться со спекуляций на растущих курсах на спекуляции на падающих».

Корни этого «радара революций» следует искать, скорее всего, за пределами экономики, в молодости Сороса в Венгрии. Он родом из еврейской семьи, и ему едва ли было четырнадцать, когда в марте 1944 года немцы заняли Венгрию и убили 600 тыс. венгерских евреев. Отмечать малейшие изменения настроений в кишащем немцами и венгерскими нацистами Будапеште, быстро реагировать на, казалось бы, незначительные перемены - в то время это был вопрос жизни и смерти. Прятаться, доставать фальшивые документы, доставлять их и при этом оставаться незамеченным - это была задача. И этот опыт наложил отпечаток на всю жизнь Джорджа Сороса.

Его сила - в способности предугадывать ожидания других участников рынка и действовать в соответствии с этим. Он явно делает ставку на период слабых валют и высоких цен на энергоносители. Сорос инвестирует в нефтяную, газовую промышленность и в золото - вопреки своему собственному предостережению, что золото образует следующий крупный пузырь. Пока он не лопается, Сорос намерен на нем зарабатывать. «Если я, как спекулянт, вижу пузырь, то я покупаю, так как жду, что пузырь раздуется».

«Он - менеджер хедж-фонда и никогда не скажет того, что могло бы навредить его инвестициям», - говорит один из лондонских банкиров. После речи в Лондонском Сити банкиры безуспешно пытались выудить у него информацию по фунту и по цене на нефть. А Сорос непременно хотел поговорить о долговой спирали Греции. Профессор Warwick University Гордон Джеммилль спрашивает на страницах Financial Times: «Если мистер Сорос действительно считает, что Греция выйдет из еврозоны, то получить прибыль из этого прогноза очень просто - покупать деривативы на греческие облигации. Может, он скажет нам, сделал ли это уже сам?» Но смотреть себе в карты Сорос не позволяет.

Здесь спекулянт входит в противоречие с либеральным политиком, которого слушает весь мир. Но Сорос полагает, что может это противоречие преодолеть. Мораль на рынке он ни во что не ставит, и его высказывания довольно гладко согласуются. «Участникам рынка нельзя давать возможность регулировать рынок», - говорит он. «Я играю на рынке по действующим правилам», - причем он готов идти до их границ. Но: «Если речь идет о том, какие правила должны действовать, я  стараюсь ставить общественный интерес выше моего собственного».